在科(ke)(ke)技(ji)創(chuang)新日新月異、科(ke)(ke)技(ji)自立自強成為(wei)經濟發展戰略支撐(cheng)的(de)當下，金(jin)融如何更(geng)好服(fu)務(wu)科(ke)(ke)技(ji)創(chuang)新企業(ye)受到越來越多(duo)的(de)關注。透過知(zhi)識產權(quan)“看懂”科(ke)(ke)創(chuang)企業(ye)并提(ti)供服(fu)務(wu)，正在成為(wei)金(jin)融機(ji)構業(ye)務(wu)的(de)一個突(tu)破口。今年的(de)《政府工(gong)作報告(gao)》提(ti)出(chu)，加強知(zhi)識產權(quan)保護和(he)(he)運用，促(cu)進創(chuang)業(ye)投資發展，創(chuang)新科(ke)(ke)技(ji)金(jin)融產品和(he)(he)服(fu)務(wu)，提(ti)升科(ke)(ke)技(ji)中(zhong)介(jie)服(fu)務(wu)專業(ye)化水平。

　　近期，廣州市(shi)(shi)(shi)市(shi)(shi)(shi)場監督管理局發(fa)布的2021年知識產權(quan)(quan)運營數據顯示(shi)，全(quan)市(shi)(shi)(shi)專利商標質(zhi)押(ya)融(rong)資總(zong)額(e)達114.64億(yi)元，累(lei)計(ji)600余家中(zhong)小微企業(ye)獲益(yi)。去年9月發(fa)布的《深圳市(shi)(shi)(shi)2020年知識產權(quan)(quan)白(bai)皮書》披露，深圳市(shi)(shi)(shi)2020年專利質(zhi)押(ya)金額(e)達96.71億(yi)元，同比增長兩倍，充(chong)分(fen)表明知識產權(quan)(quan)對科技金融(rong)業(ye)務的發(fa)展起到了重要的支持作(zuo)用。

　　上海(hai)一家(jia)(jia)科技(ji)型企業也(ye)因知識產權而獲(huo)得了融資新能力。上海(hai)某(mou)通(tong)信(xin)股份有(you)(you)限公司(si)(si)是一家(jia)(jia)專業的移動(dong)互聯網融合(he)通(tong)信(xin)服務(wu)商，與全國(guo)26個省、市(shi)的百余家(jia)(jia)運營商建(jian)立了緊密的合(he)作伙伴關系和溝通(tong)渠道，為全行(xing)業企業提(ti)供“短信(xin)+流(liu)量”的銷售服務(wu)及技(ji)術支(zhi)持。2013年，該(gai)公司(si)(si)在新三板掛(gua)牌，并完成多次定增。但隨著5G技(ji)術迅(xun)速迭(die)代、互聯網通(tong)信(xin)工(gong)具迅(xun)猛發展，該(gai)公司(si)(si)近3年主營收入與盈(ying)利均有(you)(you)明顯下降，于2019年5月(yue)退(tui)(tui)市(shi)，多家(jia)(jia)授(shou)信(xin)銀(yin)行(xing)也(ye)逐(zhu)步退(tui)(tui)出合(he)作。

　　然而，興業(ye)(ye)銀行上(shang)海(hai)分行卻對該公(gong)(gong)(gong)司(si)(si)作(zuo)出了(le)“良(liang)好”評價。原因在于(yu)，該公(gong)(gong)(gong)司(si)(si)自成立以(yi)來十分注重(zhong)核心技(ji)(ji)術研發積累，并建立了(le)院士工作(zuo)站，是國家高新(xin)技(ji)(ji)術企(qi)業(ye)(ye)和上(shang)海(hai)市科技(ji)(ji)“小巨人(ren)”企(qi)業(ye)(ye)，目(mu)前擁有專利17項(xiang)、軟件著作(zuo)權63項(xiang)；近(jin)年(nian)來，該公(gong)(gong)(gong)司(si)(si)研發投入占經營(ying)(ying)成本的比重(zhong)達30%。同(tong)時(shi)，該行查詢了(le)“智慧芽(ya)”專利數(shu)據庫信(xin)(xin)(xin)息，該企(qi)業(ye)(ye)得分較高，戰略性(xing)新(xin)興產業(ye)(ye)分類為新(xin)一(yi)代信(xin)(xin)(xin)息技(ji)(ji)術產業(ye)(ye)，上(shang)海(hai)區域內的產業(ye)(ye)排(pai)名(ming)位于(yu)前5%位次。從即(ji)期財務(wu)數(shu)據來看，該公(gong)(gong)(gong)司(si)(si)近(jin)兩年(nian)主營(ying)(ying)收入也實現恢復性(xing)增長，盈(ying)利情況(kuang)向好。最終，興業(ye)(ye)銀行上(shang)海(hai)分行判斷該公(gong)(gong)(gong)司(si)(si)的科創(chuang)屬性(xing)良(liang)好，本輪合計給予該公(gong)(gong)(gong)司(si)(si)集(ji)團授信(xin)(xin)(xin)1300萬(wan)元，合計擴盤(pan)1000萬(wan)元。

　　這是銀行(xing)突破以財(cai)務(wu)分析(xi)為(wei)主的傳統評(ping)審(shen)框架，運(yun)用(yong)知(zhi)識(shi)產(chan)(chan)權等非財(cai)務(wu)信息(xi)以及發(fa)展的眼光和(he)科學的評(ping)估(gu)(gu)手段(duan)，對企業進行(xing)技(ji)術(shu)畫像的一次成功嘗試。興業銀行(xing)上(shang)海分行(xing)的這種評(ping)估(gu)(gu)手段(duan)被稱為(wei)“技(ji)術(shu)流”評(ping)價體系。該行(xing)知(zhi)識(shi)產(chan)(chan)權質押(ya)融(rong)資案例(li)也(ye)入(ru)選《2021年上(shang)海知(zhi)識(shi)產(chan)(chan)權質押(ya)融(rong)資工作十(shi)大(da)典(dian)型(xing)案例(li)》。截至(zhi)2月(yue)21日，該行(xing)已審(shen)批“技(ji)術(shu)流”客戶28戶，審(shen)批金額近50億元。

　　“技(ji)術流”評(ping)價體系的背(bei)后，是科(ke)(ke)技(ji)創新情報SaaS服(fu)務商智慧芽提供的一(yi)套(tao)科(ke)(ke)創金(jin)融解決方(fang)案。通(tong)過以知識產權(quan)為核(he)心的科(ke)(ke)技(ji)大數據分析(xi)，幫助金(jin)融機構更好(hao)地(di)服(fu)務優質(zhi)科(ke)(ke)技(ji)企(qi)(qi)業，貸款前選出(chu)優質(zhi)科(ke)(ke)技(ji)企(qi)(qi)業，貸中對企(qi)(qi)業進(jin)(jin)行全(quan)方(fang)位(wei)考(kao)察和(he)審(shen)核(he)，貸后對企(qi)(qi)業的風險(xian)進(jin)(jin)行及時(shi)預(yu)警(jing)和(he)防(fang)控(kong)。

　　“近(jin)年來，國內銀(yin)(yin)行(xing)(xing)積極試水知識產(chan)權(quan)質(zhi)押(ya)(ya)(ya)業(ye)(ye)務，并開發(fa)出多(duo)(duo)種新產(chan)品和(he)服務。”中國銀(yin)(yin)行(xing)(xing)深圳市分行(xing)(xing)大灣(wan)區(qu)金融(rong)(rong)(rong)(rong)研究院曾圣鈞介紹，一是采取多(duo)(duo)種質(zhi)押(ya)(ya)(ya)物組合(he)(he)的(de)(de)方(fang)式(shi)提(ti)(ti)供融(rong)(rong)(rong)(rong)資(zi)(zi)。由于(yu)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)不(bu)了解(jie)(jie)所(suo)質(zhi)押(ya)(ya)(ya)的(de)(de)知識產(chan)權(quan)是否(fou)(fou)屬(shu)于(yu)企(qi)業(ye)(ye)的(de)(de)核心(xin)知識產(chan)權(quan)，是否(fou)(fou)是企(qi)業(ye)(ye)大量投(tou)入(ru)的(de)(de)結果(guo)，在貸(dai)款時(shi)不(bu)局限于(yu)單一品種的(de)(de)知識產(chan)權(quan)質(zhi)押(ya)(ya)(ya)，而是以(yi)專利、版權(quan)、商標(biao)等多(duo)(duo)種押(ya)(ya)(ya)品組合(he)(he)質(zhi)押(ya)(ya)(ya)的(de)(de)方(fang)式(shi)，提(ti)(ti)升貸(dai)款企(qi)業(ye)(ye)的(de)(de)違約成(cheng)本，減少(shao)信息不(bu)對稱風(feng)(feng)險(xian)(xian)。二是選擇(ze)銀(yin)(yin)、政、擔(dan)多(duo)(duo)方(fang)合(he)(he)作(zuo)融(rong)(rong)(rong)(rong)資(zi)(zi)模式(shi)。銀(yin)(yin)行(xing)(xing)提(ti)(ti)供融(rong)(rong)(rong)(rong)資(zi)(zi)，地區(qu)政府提(ti)(ti)供補(bu)貼(tie)，第三方(fang)擔(dan)保(bao)公司（或保(bao)險(xian)(xian)機構(gou)或風(feng)(feng)險(xian)(xian)補(bu)償基(ji)金）為(wei)借款人提(ti)(ti)供保(bao)證(zheng)擔(dan)保(bao)，企(qi)業(ye)(ye)以(yi)知識產(chan)權(quan)為(wei)質(zhi)押(ya)(ya)(ya)為(wei)擔(dan)保(bao)公司提(ti)(ti)供反擔(dan)保(bao)，這種融(rong)(rong)(rong)(rong)資(zi)(zi)模式(shi)可以(yi)降低集中度風(feng)(feng)險(xian)(xian)，提(ti)(ti)高授信獲(huo)得成(cheng)功率和(he)效率。三是設計投(tou)貸(dai)聯動解(jie)(jie)決方(fang)案。面向技(ji)術前景好、具有較大發(fa)展(zhan)空間的(de)(de)科技(ji)型中小企(qi)業(ye)(ye)，銀(yin)(yin)行(xing)(xing)以(yi)知識產(chan)權(quan)質(zhi)押(ya)(ya)(ya)作(zuo)為(wei)輔助來提(ti)(ti)高違約成(cheng)本，通過(guo)股權(quan)投(tou)資(zi)(zi)協(xie)議的(de)(de)簽(qian)署來約束企(qi)業(ye)(ye)的(de)(de)道德風(feng)(feng)險(xian)(xian)，與企(qi)業(ye)(ye)共(gong)擔(dan)創業(ye)(ye)風(feng)(feng)險(xian)(xian)，并分享未來上市收益。

　　科(ke)技創新(xin)是(shi)經濟提質增效和產業(ye)(ye)(ye)轉型升級的(de)(de)重點。持(chi)續完善科(ke)創企(qi)業(ye)(ye)(ye)金(jin)融服務(wu)體(ti)系，是(shi)商業(ye)(ye)(ye)銀行等(deng)金(jin)融機(ji)構(gou)落實(shi)國家戰略(lve)部署、踐行使命擔(dan)當的(de)(de)歷史選擇(ze)，也(ye)是(shi)加快經營(ying)轉型、實(shi)現高質量發(fa)展(zhan)的(de)(de)必由之路。知(zhi)識產權質押(ya)融資正在將“無形(xing)資產”變為“有形(xing)資產”，不僅(jin)為科(ke)創企(qi)業(ye)(ye)(ye)發(fa)展(zhan)注入(ru)金(jin)融“活水”，也(ye)為商業(ye)(ye)(ye)銀行的(de)(de)科(ke)創金(jin)融市場開拓了新(xin)的(de)(de)藍海。